美股道指两天回落200点国际油价重挫4%

时间：2017-04-20 21:52 来源：华尔街见闻

　　周三美股受重要企业财报驱动而涨跌互见，午盘后则受油价下跌4%的拖累。由于IBM一季度财报不佳，道指低开低走，午盘前最深下探70点。标普500指数和纳指则受摩根士丹利财报超好的提振，标普指数盘中最大涨幅0.4%，科技板块也参与助推纳指涨幅近0.6%。

　　午盘后，油价受到美国EIA汽油库存九周来首涨，以及美国石油产量刷新2015年8月以来最高的压力加速下跌，也进一步拉低能源板块表现。道指跌幅扩大至逾140点，跌至两个月新低，纳指涨幅收窄至0.3%，标普指数转跌0.3%，其中能源板块领跌1.5%。

　　英国下议院以522-13的压倒性投票通过了6月8日提前大选的议案，英国首相May所在保守党有望借机赢得更多的下议院议员席位。英镑兑美元回落至1.2800关口下方，但仍接近周二宣布提前大选时触及1.2904的六个月高位。

　　美元指数从三周新低99.465反弹至99.757，仍不足100关口。10年期美债收益率从不足2.20%的去年美国大选以来新低反弹，盘中刷新日高至2.223%。黄金从五个月高位回落，早盘时因卖盘压力下跌1%至1277美元/盎司，随后反弹至1280美元/盎司上方。

　　股市

　　标普500指数收跌4.02点，跌幅0.17%，报2338.17点，其中能源板块跌1.4%。道琼斯工业平均指数收跌118.79点，跌幅0.58%，报20404.49点。纳斯达克综合指数收涨13.56点，涨幅0.23%，报5863.03点。恐慌指数VIX收涨4.44%，报15.06。

　　非必需消费品、医疗保健和工业板块领涨大盘，金融板块也因银行股表现不错而上涨，其中摩根士丹利股价最高上涨3%，高盛、摩根大通、花旗和富国银行的股价午盘后转跌，压低金融板块涨涨势。Facebook受仍在进行的开发者大会提振，接近1%的涨幅助力于纳指和标普指数表现。

　　同时，必需消费品和公用事业等防御型板块表现不佳，反映出市场避险情绪较前日有所缩窄。能源板块随油价下跌4%而领跌大盘。

　　在企业财报方面，IBM营收连续20个季度同比下滑，今年一季度营收创15年新低，利润同比下滑13%。尽管第一财季运营EPS和2017财年经调整后的EPS前瞻均好于预期，但多个业务领域销售净利率下滑，周三股价最大跌幅5.2%，作为第四大权重成分股为道指至少抹去50点。

　　摩根士丹利一季度营收同比上涨20%，EPS为1美元/股同比几乎翻倍，各业务收入也均超预期，固收业务收入由去年同期的8.73亿美元涨至17亿美元，接近95%的同比涨幅在已公布财报的华尔街银行中表现最佳，周三股价开盘上涨3%。

　　摩根大通资产管理策略师Nandini Ramakrishnan在接受华尔街日报采访时表示，近期的初请失业金人数保持低位，消费者信心也呈利好，导致投资者对一季度企业盈利能力格外关注。因此一旦财报低于预期，将短线内压低相关企业股价。

　　在经济数据方面，美联储褐皮书显示，2月中到3月底的美国经济持续扩张，所有12个联储地区均呈“适度至温和”的速率增长。尽管大多数地区报告称，招聘低技能员工的难度增大、劳动周转率上升且保留员工的难度加大，但大部分地区的薪资仍呈温和增长。输入价格较售价的涨幅仍然不大，代表通胀的上行压力有限。

　　美联储副主席Stanley Fischer表示，海外市场对美联储四个月内的两次加息表现良好，其面临的下行风险“明显更低”。英国脱欧不会造成重大的金融市场动荡，美联储循序渐进加息将缓和海外遭遇的溢出风险。

　　美国波士顿联储主席Eric Rosengren(2019年有投票权)表示，循序渐进地缩表步伐将有助于美联储坚持其加息路径，美联储可能会“相对迅速地”缩表，但初步实施的资产比例将不大。芝加哥商交所(CME)的“美联储观察工具”显示，预计6月加息的市场人士比例不足50%，从4月初的71%明显回落。

　　英镑走强持续令英股承压，英国富时100指数收跌0.46%，2017年迄今整体转跌，报7114.36点。欧洲其他市场纷纷收涨。富时泛欧绩优300指数收涨0.15%，报1481.12点，其中银行业指数涨1.72%。欧洲STOXX 600指数收涨0.24%，报377.24点，其中银行价格指数涨1.75%。德国DAX 30指数收涨0.13%，报12016.45点。法国CAC 40指数收涨0.27%，报5003.73点。

　　外汇

　　美元指数从三周新低99.465反弹至99.757，仍不足100关口。欧元兑美元下跌0.2%至1.0712，但仍接近三周高位。美元兑日元在美联储褐皮书发布后回落25点，最低触及108.70，但日内整体上涨0.3%。

　　英镑兑美元跌破1.28关口，刷新日低至1.2784，但仍接近周二英国首相May宣布提前大选时触及1.2904的六个半月新高。

　　硅谷银行(Silicon Valley Bank)资深外汇交易员Minh Trang在接受CNBC采访时表示，美元指数在过去3到4周整体走跌，主要原因是美国经济数据走软，以及市场对特朗普新政的耐心丧失。而法国首轮大选的焦灼选情也为欧元设置了强势阻力位。

　　商品

　　受累于EIA汽油库存意外增加、美元反弹，以及OPEC能否延续减产协议的不确定性，油价今日大跌近4%，并已连跌三日。

　　WTI 5月原油期货到期交割日前夕收跌1.97美元，跌幅3.76%，创3月8日以来最大美元和百分比跌幅，报50.44美元/桶，创4月3日以来收盘新低，盘中一度触及50.28美元/桶的多周低位。

　　布伦特6月原油期货收跌1.96美元，跌幅3.57%，报52.93美元/桶，创3月31日以来收盘新低。

　　美国4月14日当周EIA商用原油库存减少103.4万桶，为连续两周下滑;库欣地区原油库存减少77.8万桶，好于预期的增加17.5万桶。但当周的汽油库存新增154.2万桶，远超预期的减少200万桶，为九周来首度上涨。在炼油活动增加的情况下，令市场担心美国石油制品需求是否能在即将到来的夏季驾驶高峰期保持强劲。

　　此外，美国4月14日当周EIA石油产量新增1.7万桶/日，总产量至925.2万桶/日，再度刷新2015年8月以来新高。Macro Risk Advisor首席能源策略师Chris Kettenmann表示，汽油库存意外增加和美国油产连涨逾10周，是油价今日下跌的主要原因。

　　OPEC秘书长Mohammed Barkindo周三呼应沙特能源部长Khalid al-Falih的言论称，OPEC减产协议能否得以延续尚未可知。但Barkindo也重申了OPEC国家希望将全球原油库存降至五年均值水平的决心，向原油市场释放出混合信号。

　　受累于美元摆脱三周低点，COMEX 6月黄金期货收跌10.70美元，跌幅0.8%，报1283.40美元/盎司，创4月12日以来收盘新低。黄金早盘时再现30亿美元名义价值的卖盘压力，期金下跌1%至1277美元/盎司，随后回涨至1280美元/盎司上方。

　　伦铜微幅收跌至14周低点，尾盘涌现基金卖盘。LME期铜收跌0.3%，报5556美元/吨，创1月9日以来收盘新低，延续昨日收跌2.1%的颓势。

　　其他基本金属在昨日深跌后悉数回涨。LME期锌收涨1.0%，报2550美元/吨，涨破200日均线切入位2235美元/吨。LME期铅收涨2.6%，报2160美元/吨，重返200日均线上方，昨日深跌6.2%。LME期铝收涨0.6%，报1903美元/吨。LME期锡收涨1.5%，报19775美元/吨。LME期镍收涨0.3%，报9340美元/吨，昨日跌至2016年6月以来最低9305美元/吨。

　　花旗集团全球市场的分析师David Wilson在接受美国主流财经媒体采访时表示，周二的基本金属被超卖，欲长期持有的投资者应该趁低买入。

　　债市

　　美国10年期基准国债价格跌8/32，收益率涨至2.205%，脱离周二所创2016年11月15日以来低点2.165%。盘中刷新日高至2.223%，较日低回涨4.8个基点。

　　30年期美债价格跌15/32，收益率涨至2.864%。两年期美债价格跌1/32，收益率涨至1.177%。五年期美债价格跌4/32，收益率涨至1.734%。